HSBC en Wells Fargo Wrap valuta -transacties met blockchain

HSBC en Wells Fargo hebben een belangrijk onderdeel van de infrastructuur van de deviezenmarkt van sommige winkels gesneden nadat de twee banken hadden ingestemd om transacties rechtstreeks via blockchain -technologie af te handelen.

Vanaf maandag gebruikt u blockchain -technologie om te coördineren en te betalen en winkels in dollars, ponden sterling, euro's en Canadese dollars tussen de twee banken te betalen door het FX Overal -platform van HSBC te gebruiken. De overeenkomst betekent dat u CLS, het bijna twee decennia -uitgebreide hulpprogramma, omzeilt, waaraan de centrale banken de marktdeelnemers aansporen het risico van bepaalde handelsfouten te neutraliseren.

De stap is het nieuwste voorbeeld van hoe blockchain -technologie de valutamarkt van $ 6,6 biljoen per dag doordringt en herdefinieert de relaties tussen de grote investeringsbanken en centrale banken. Begin deze maand testten de centrale banken van Zwitserland en Frankrijk met succes de eerste cross -border -betaling op de blockchain als onderdeel van een aantal projecten met betrekking tot digitale centrale bankvaluta's.

Mark Jones, co-head van macro bij Wells Fargo, zei dat het de eerste keer was dat blockchain-technologie zou worden gebruikt om grensoverschrijdende live-betalingen af ​​te handelen. "Wij geloven dat dit de eerste stap zal zijn van velen die de komende jaren transformatieve technologieën in onze hele branche zullen gebruiken," voegde hij eraan toe.

Hij gaf toe dat de stap CLS, de instelling gereguleerd door de US Federal Reserve, zou uitsluiten, die wereldwijde valutatransacties ter waarde van dollar voltooide en ervoor zorgde dat beide partijen van een handel tegelijkertijd worden betaald. De twee banken zeiden ook dat ze hoopten het systeem uit te breiden naar andere banken en opkomende landelijke valuta's die de CLS niet verwerken.

Mark Williamson, wereldwijd hoofd van FX Partnerships bij HSBC, zei dat de banken ook spraken met financiële marktinfrastructuuroperators over hun mogelijke deelname. Hij weigerde de partijen te noemen, maar zei dat er volgend jaar waarschijnlijk een beslissing zou worden genomen.

De overeenkomst is een uitbreiding van de plannen van HSBC om blockchain -technologie breder te gebruiken om ervoor te zorgen dat deviezentransacties correct zijn vastgelegd en afgehandeld nadat het bedrijf zijn FX overal begin 2019 heeft geïntroduceerd.

Door de technologie te gebruiken, hebben zowel HSBC als Wells Fargo realtime transparantie over de schikkingsstatus van deviezentransacties in de vier outputvaluta's.

De groeiende rol van blockchain in post-trade-processen onderstreept de verschillende manieren van hoe banken cryptocurrency en de onderliggende technologie aanpakken. Christine Moy, wereldwijde directeur van Liinx Onyx, de Blockchain -afdeling van JPMorgan, zei op een panel op de Global Banking Summit van de FT dat de bank niet handelt met Bitcoin, maar al zes jaar actief onderzoekt en op zoek naar blockchain -technologie.

Moy ontdekte dat JPMorgan in december een blockchain-gebaseerde intraday-repo-transactie voltooide en drie jaar geleden de eerste bank om bankrekeningen te verstrekken aan gereguleerde crypto-beurzen zoals Coinbase en Gemini.

"Als mensen aan een crypto -bank denken, denk dan eerst na: handelt het depot, handel op site? We niet ... Maar we ondersteunen het crypto -ecosysteem op [verschillende] manieren," zei ze.

Wells Fargo betaalt een kleine vergoeding voor het gebruik van het platform, maar de kosten zijn waarschijnlijk lager dan bij het gebruik van CLS.