Oprimido e mal pago: Não é de admirar que os jovens investidores amem criptografia

Nesta coluna, especulei na semana passada como a volatilidade dos mercados de ações poderia assustar os investidores mais jovens. No entanto, os comentários dos leitores entre 20 e 30 exigiram respostas para outro dilema de investimento.

"Alguém poderia responder como comprar jovens no mundo e salvar uma casa e salvar a aposentadoria?" Perguntou Scott Wijayatilake, 22 anos.

Escolhido por dezenas de outros leitores como um "principal comentário", ele descreveu, como sua geração com enormes dívidas estudantis, impostos mais altos e uma bolha financeira, que pressionou os preços dos imóveis fora do alcance e levou as classificações de ações a um nível ridiculamente caro.

Adicione o crescimento do salário lento e o aumento da inflação global, e Scott teme que o portfólio tradicional de 60: 40, dividido em ações e títulos, não seja mais suficiente: "Como você pode construir algo com retornos tão baixos semelhantes aos ativos?"

Para muitos investidores jovens, a resposta foi confiar em sistemas mais arriscados.

De acordo com uma investigação da Autoridade de Conduta Financeira nesta semana, mais de um milhão de adultos no Reino Unido compraram instalações de risco, como criptografia durante a pandemia.

Em vista do investimento limitado e do aumento dos preços dos ativos, você pode reconhecer a atração de confiar em ativos arriscados na esperança de quebrar o jackpot.

criptografia, ponto a ponto e o uso de aplicativos de negociação e plataformas de leito espalhado a serem divulgadas em pouco tempo e as bolsas estão mais próximas do jogo do que em investir, mas em vista dos retornos de pedestres, os jovens estão tentando tomar um "tudo ou".

Mesmo aqueles que investem mais tradicionalmente aumentam a curva de risco. Michael, um comentarista de FT nos anos 20, passou os últimos 18 meses para construir um portfólio baseado em tecnologia. Isso correu bem no começo, mas sofreu nos últimos meses: "Comprei alguns mergulhos, mas os quedas vieram repetidamente".

Aqui também, a visão de longo prazo foi dificultada por seus dois objetivos para investir tanto em um depósito e na aposentadoria (observe que o depósito médio inicial do comprador é agora superior a £ 57.000 e é mais do que duas vezes mais alto do que em Londres). .

Em vez de investir em imóveis e aposentadoria, muitos jovens profissionais escolhem uma meta. A decisão sobre quais prioridades deve ser definida é difícil

Uma estratégia arriscada, mas a duração da economia permite que o dinheiro seja entregue à inflação crescente. O governo promove tacitamente esse caminho com a vida inteira, que oferece um bônus de 25 % em economia ou dinheiro investido em uma propriedade pela primeira vez (preste atenção ao limite de preço imobiliário superior de £ 450.000).

Em vez de investir em imóveis e aposentadoria, muitos jovens profissionais escolhem uma meta. É difícil decidir quais prioridades devem ser definidas, mas pelo menos elas têm a escolha. Para muitos jovens trabalhadores com renda mais baixa, isso pode ser nenhum dos dois, pois o custo de vida continua a diminuir.

A última decisão de congelar o limite de reembolso para empréstimos para estudantes a 27 libras, os graduados custarão 110 libras adicionais por ano na Inglaterra e no País de Gales, além dos aumentos na Seguridade Social.

Não havia notícias de funcionários sobre quando a conexão com a renda poderia ser restaurada. Devido ao funcionamento do sistema, cerca de três trimestres dos graduados da universidade nunca pagarão completamente suas dívidas. Em vez disso, você paga um imposto adicional de 9 % em tudo o que ganha com o limite por 30 anos até que seus empréstimos sejam descartados.

Para graduados que são contribuintes imobiliários, cada libra que você ganha acima desse limite congelado de abril será tributado com 42,25 % (imposto de renda de 20 pence, Seguro Social de 13,25 Pence e outro 9 centavo para reembolso do empréstimo).

Para aqueles que podem se dar ao luxo de chegar aos líderes imobiliários (a maioria com ajuda dos pais), a ascensão da hipoteca de 40 anos é outra mudança de geração.

Mattcan, um leitor de FT no início dos 30 anos, confessou que havia desviado os retornos dos rastreadores de índices em sua ISA e os usou para pagar demais seu empréstimo de construção residencial. Ele recebeu críticas por essa estratégia livre de risco, mas o aumento das taxas de juros nesta semana nos lembra que a era do dinheiro barato não pode durar para sempre.

A Lei de Malabarismo Financeiro é ainda mais difícil pelos altos custos para o estabelecimento de uma família (observe que metade das mulheres na Inglaterra e no País de Gales não tem filhos aos 30 anos de idade).

ft leitor Tench acha impossível economizar qualquer coisa, já que ele tem filhos: "As taxas de creche consomem a maior parte da renda disponível/investível. Nossa aposentadoria parece ser um sonho ridículo".

Resultados recentes de pesquisas do Instituto de Estudos Fiscais dão origem à esperança e indicam que aqueles que reduzem a disposição de aposentadoria na faixa dos 30 anos, mas contribuem de 15 a 25 % do salário nos 40 e 50 anos, podem alcançar o mesmo resultado.

Uma soma suculenta, mas as razões IFs para salários mais altos e a queda nos custos de assistência à criança tornam isso possível. Como as dívidas de empréstimos do estudo são baixadas após 30 anos, os graduados da universidade podem ser feitos no início dos 50 anos para economizar 9 % de seu salário em uma pensão.

A constante se despedindo nos regulamentos sobre pensão e no sistema Bafög, no entanto, impossível para os jovens planejarem a segurança do planejamento.

Não há garantia de que o limite de 30 anos não seja estendido no futuro. Além disso, os leitores que lidam com o pesadelo da redução anual do subsídio (que gradualmente reduzem o que os melhores que podem economizar para uma pensão são gradualmente reduzidos de £ 40.000 por ano), sobre a idéia de aumentar suas contribuições mais tarde na vida.

E se as contribuições do seu empregador para a provisão de idosos forem mais generosas do que os valores básicos assumidos no estudo IFS, você poderá se encolher se deixar esse dinheiro na mesa. Não se esqueça de que as pensões são uma fonte valiosa de benefícios fiscais - e isso também inclui o "imposto de pós -graduação" dos empréstimos estudantis.

No momento, apenas os melhores ganhadores removerão seus empréstimos de estudo inteiros dentro de 30 anos. Os graduados com renda mais baixa que fazem uma pausa na carreira ou no tempo de trabalho, enquanto iniciam uma família fazem isso com muito menos frequência - e o IFS faz um ponto importante para você.

Se o seu empregador oferecer regulamentos de "renúncia salarial", você terá um incentivo adicional para economizar na aposentadoria. Como isso leva a uma redução na sua renda bruta, o valor também é reduzido, o que é cortado por esses 9 % de pagamentos do empréstimo para estudantes. Nas palavras do IFS, isso é "análogo a reduzir toda a sua responsabilidade tributária ao longo da vida".

Por mais útil que essas sugestões para alguns jovens leitores possam ser, a maior lacuna crescente entre as gerações significa para a maioria delas que funde as bordas - mas esse tipo de "nivelamento" não está na agenda política.

Deixo a última palavra para Scott, 22 anos. "Espero que os jovens esperem apenas o legado ou simplesmente não pensem sobre isso? Aposto que no último".

Claer Barrett é o editor de consumidores do FT: claer.barrett@ft.com ; Twitter Instagram @clearb