عرض Celsius للتنافس مع قروض التشفير مع وول ستريت فشل بسبب الرهانات المحفوفة بالمخاطر

كان مؤسس شركة Celsius Network ، Alex Mashinsky ، في حالة مزاجية على Twitter في نهاية الأسبوع الماضي. عندما سأله أحد المستخدمين ، لماذا لديه الكثير من الأعداء ، أعلن ماشينسكي: "لأنني أفوز وأعطي كل شيء لمجتمعي". بعد أيام ، فإن شركة Crypto Investment في أزمة بعد منع سحب العملاء ، وهي خطوة هزت أسواق التشفير.

تؤكد التوقف المفاجئ للعائدات على مخاطر المستثمرين الذين انخفضوا إلى منتجات استثمارية رقمية معقدة تقدم عوائد عالية. ادعى Celsius أن لديه 1.7 مليون عميل من القطاع الخاص ، بما في ذلك في الولايات المتحدة وبريطانيا العظمى وإسرائيل ، واكتسب سمعة في إكمال الرهانات العدوانية بأموال من إدراجه.

مجموعة الاستثمار ، التي لا تنظم إلى حد كبير تتجاوز التراخيص الكروية في حفنة من الولايات الأمريكية ، نمت لتصل إلى 24 مليار دولار من أصول التشفير المدارة في ديسمبر من العام الماضي. بعد فترة وجيزة من الفوز بالاستثمارات من قبل ثاني أكبر صندوق للمعاشات في كندا ، فإن Caisse de Dépôt et Placement du Québec (CDPQ) ، و Westcap ، وهو صندوق تحت إشراف مدير Blackstone و Airbnb السابق ، Laurence Tosi ، سجلت الشركة زيادة في التدفقات.

Celsius هي شركة بسيطة تساعد المستثمرين العاديين على تحقيق "الحرية المالية" غير متوفرة في التمويل السائد.

قال ماشينسكي في مقابلة أجريت مع صحيفة فاينانشال تايمز: "

ومع ذلك ، فإن

celsiuss leiden في متاجر معقدة ومحفوفة بالمخاطر عادة ما تكون مخبأة في شجاعة وول ستريت.

، ركبت المجموعة ، التي تأسست في عام 2017 ، مجموعة Crypto Bull الأخيرة لتصبح واحدة من الشركات الأكثر شهرة التي تقدم للعملاء الذين لديهم أصولهم الرقمية عوائد لالتقاط الأنفاس تصل إلى 18 في المائة. على غرار أحد البنوك ، فإن عملاء Celsius هم مقرضون غير مضمونين ، على الرغم من أنهم ليس لديهم تأمين مدعوم من قبل الدولة بأموالهم في عالم التشفير الخاضع للتنظيم قليلاً.

استخدم

Celsius هذه الودائع في القروض لمصنعي السوق الكبير للتشفير وصناديق التحوط وكذلك ما يسمى المشاريع المالية اللامركزية. وفقًا لهذه المسألة ، تابع العديد من المشاركين في السوق سياسة منح أي قروض ، حتى لو كانوا قد حصلوا على قروض هناك.

عندما انهارت أسعار التشفير هذا العام ، تعرض Celsius من خلال عمليات السحب ، التي تم خصمها من المنصة ما مجموعه 2.5 مليار دولار منذ مارس. في شهر مايو ، كانت الشركة ثروة بقيمة 12 مليار دولار فقط ، نصف ما فعلته في بداية العام. نتيجة لذلك ، توقفت عن الكشف عن إجمالي الأصول المدارة ؛ ومع ذلك ، أعلنت CDPQ عن FT أن Celsius عانى من "حجم قوي من عمليات السحب" من العملاء في الأسابيع القليلة الماضية. لم يرد Celsius يوم الاثنين على طلب للتعليق.

تم الطعن في قرض التشفير من قبل العديد من السلطات الإشرافية الأمريكية في الولايات المتحدة في الأشهر القليلة الماضية والتي تجادل بأن حسابات الودائع الخاصة بها كانت أوراق مالية غير منظمة. قال Celsius في أبريل إن "المحادثات المستمرة مع السلطات الإشرافية الأمريكية" كانت قد عقدت ودائعًا جديدة من المستثمرين من القطاع الخاص للتوقف عن حساباتها المربحة.

جاء الضغط النهائي الأسبوع الماضي مع عدم تطابق سيولة خطيرة أنشأها Celsius. استعارت الشركة الأثير الأثير - رمز رقمي مهم - من المستخدمين ومن ثم منعت مبالغ ضخمة من الأصل إلى أجل غير مسمى في إصدار جديد من العملة المشفرة قيد الإنشاء حاليًا وتعلمت تأخيرات. جلب قفل الأثير في الإصدار الجديد مكافآت سيتم نشرها أخيرًا.

كان

Celsius قد أغلق الأثير مباشرة ، ولكن أيضًا من خلال خدمة تسمى Lido ، والتي تنشر مشتقًا من الأثير المحظور ، والمعروف باسم "Ethereum staked" أو Steth ، والذي يسهل التصرف ويجب معاملته على أنه معادل واحد إلى واحد. لقد استخدمت هذا الأمر كأمن للحصول على مزيد من القروض ، ووفقًا لبيانات blockchain العامة ، وضعت قيمة 450 مليون دولار جاهزة على منصة تسمى AAVE.

قام مالك Steth ببيع المشتق الأسبوع الماضي بسبب المخاوف بشأن التأخير في إدخال شبكة Ethereum الجديدة ، وهو أهم دفتر الأستاذ الرقمي الذي يتم فيه تداول الأثير. لقد سحب عملية البيع مجموعة التداول الرئيسية للسيولة المشتقة ، لذلك لم يتمكن Kelsius ، وفقًا لـ Kryptoanalysten ، من تبادل Steth للأثير العادي من أجل تلبية استفسارات سحب العملاء دون معاناة دون خسائر كبيرة.

تفاقم أن الشركة يمكن أن تضطر إلى تخزين ضمانات إضافية لـ AAVE أو لتصفية سعر Steth.

قالت المجموعة يوم الاثنين إنها ستعلق المدفوعات بسبب "ظروف السوق المتطرفة" وقالت إن القرار اتخذ "جلب Celsius إلى وضع أفضل من أجل تلبية مدفوعاته بمرور الوقت".

انخفض رمز التشفير الخاص بالتشفير الخاص بالشركة إلى 30 سنتًا فقط في سياق المشكلات الحديثة. تم تداوله في حوالي 8 دولارات في يونيو الماضي. كما أصيب سوق التشفير الأوسع بمشاكل Celsius ، حيث انخفضت عملة البيتكوين بنحو 25 في المائة منذ يوم الجمعة وتداول أقل من 23000 دولار.

تمكن

Celsius من تحرير نفسه من الاختناقات السابقة ، والتي تم وصفها جميعًا بالتفصيل من قبل مجموعة متنامية من النقاد عبر الإنترنت الذين تحذروا من المخاطر لعدة أشهر التي تلقاها Celsius. من بينهم مدون أمريكي ، CJ Block ، الذي يكتب تحت اسم مستعار مايك بورجرسبرغ ، ورجل أعمال بيتكوين كوري.

"لقد استثمرت أموالك في جميع الرهانات المحفوفة بالمخاطر المحتملة. في أفضل الحالات ، كنت مثل صندوق التحوط الذي استخدم أموالًا خاصة" ، قال Block ، الذي أكمل دراساته الطبية مؤخرًا بعد أن أمضى شهورًا لتحليل مواقع Celsius بناءً على بيانات blockchain.

في شهر مايو ، سحبت 500 مليون دولار من النظام الإيكولوجي لـ Terra ، قبل فترة وجيزة من انهيارها ، وبالتالي ساهم في الاندفاع إلى المخرجات التي جلبت Terra مستقرة وانهيار الرمز المميز Luna المرتبط. واجهت الشركة وقتًا أكثر صعوبة في العام الماضي عندما فقدت 900 Bitcoin ، والتي قامت بتخزينها بمشروع تشفير يسمى Badger Dao ، الذي تم اختراقه بعد ذلك. كان Celsius أيضًا صاحب كميات كبيرة من Steth ، التي أنفقتها شركة أخرى ، خسائر ولا قيمة لها من الناحية العملية ، حيث فقدت مفاتيح الأثير الأساسية.

Max Boons ، مؤسس وسيط Crypto B2C2 ، قارن قرض التشفير مع البنوك التي يتعين عليها تنسيق أصولها وخصومها بعناية من أجل البقاء المذيبات.

"لقد تعلمت البنوك من الأزمات السابقة وأصبحت الآن حذرة تمامًا ومتمايزة مع مباريات أصولها. إنها مجموعة مهارات ولا أعرف مدى تعلم سوق قروض التشفير بالفعل".

تقارير إضافية من قبل Josephine Cumbo