Kripto računovodstvo: Vlagatelji potrebujejo več jasnosti v pravilih

Avtor je urednik programa Dig and Exrediard profesor v programu MBA ameriške univerze

Kljub vse večji uporabi digitalnih sredstev je v računovodskih predpisih še vedno velik razkorak, kaj storiti, ko imajo podjetja. Vlagatelji zaslužijo več jasnosti glede teh izjemno nestanovitnih stav.

Niti ameriški niti mednarodni računovodski predpisi izrecno ne omenjajo digitalnih sredstev, kot sta bitcoin ali stablecoins. Edini svet izvira iz ustanov mednarodnih standardov finančnega poročanja junija 2019 v obliki ne vezave računovodskih smernic Ameriškega inštituta certificiranih strokovnih računovodskih računovodskih ukrepov in podobnih navodil.

Smernice organizacij so podvržene razlagi, vendar obe predlagata uravnoteženje kriptovalut kot neopredmetena sredstva. Prilagoditve vaših vrednosti so narejene samo za znižanje cen. Do prodaje sredstev ni dovoljeno začasnih prilagoditev navzgor, da bi upoštevali povečanje vrednosti.

Vendar pa so v teh smernicah našteli podjetja, ki ohranjajo nestanovitne kriptovalute, še vedno veliko obsega, ko gre za to, kar vlagateljem ponujajo v predstavitvah in sporočilih za javnost, ki dopolnjujejo potrebne prispevke. Te odločitve bodo oblikovale število trga glede na kripto strategije podjetij.

Vzemimo primer programske družbe MicroStrategy, ki trdi, da je največji lastnik Bitcoinov na svetu in jih ima približno 125.000. V primeru trenutnih tržnih tečajev je vredno približno 5 milijard dolarjev.

Predstavitev bitcoin zalog MicroStrategy za vlagatelje je pregledala ameriška nadzorna organa za borzo SEC (Komisija za vrednostne papirje in borzo), ki je družbi pisala 7. oktobra in podvomila v njen pristop.

Družba je predložila zakonsko predpisane stopnje v skladu s pravili, znanimi kot "splošno priznana načela računov", in razkrila okvare svojih naložb. V svojem rezultatu za četrto četrtletje je poročal o amortizaciji Bitcoin v višini 146,6 milijona dolarjev.

Vendar pa je MicroStrategy že prej predstavil rezultate dobička in izgub, ki niso GAAP, v sporočilih za tisk, ki so izključile okvare na svoje zaloge Bitcoin. Takšne alternativne ključne številke so lahko zavajajoče, saj vlagatelje preusmerijo na številke, ki pripovedujejo nepopolno zgodbo o rezultatih podjetja.

MicroStrategy je v svojem odgovoru na SEC trdil, da nekateri vlagatelji "morda ne bodo upoštevali izgube oslabitve iz Bitcoina kot dragocene informacije, ne da bi upoštevali, da se bo poznejša tržna vrednost enako povečala". Čeprav trdi, da je nakup Bitcoina del njegovega običajnega poslovanja, je dejal, da bi izguba vrednosti na kripto valuti "drugače odvrnila od analize vlagateljev svojega podjetja za analizo programske opreme".

Vendar se je SEC pozneje odločil, da je nasprotoval pristopu MicroStrategy. Opomnik je bil dovolj velik, da je sprožil 20 -odstotni znižanje cene delnice podjetja, potem ko je bilo pismo iz SEC objavljeno 20. januarja.

Končno lahko SEC določi uporabo prilagoditve, ki niso GAAP za dohodek za vsakega lastnika kriptovalut. Nekateri se lahko ustavijo sami, da se izognejo črki SEC. Ker jasnih pravil ni, so se podjetja s kriptovalutami odločila za različne računovodske pristope.

V zadnjih rezultatih je Tesla povezala negativne učinke nedavno zmanjšane okvare z drugimi postavkami na računih. Toda Coinbase in Square sta v preteklosti bolj jasno poročala o okvarah kriptovalut.

Coinbase je moral imeti tudi računovodsko odločitev o svojih zalogah v višini približno 92 milijonov dolarjev v digitalnem kovancu USD, tako imenovanem stabilnem kovancu, ki je pokrit z dolarjem ali enakovredno in ima vrednost v bližini ameriške valute. Kot taka je IT razvrščala USDC kot obtočna sredstva, kategorijo bilance stanja za zaloge, ki so zelo likvidi, na primer: B. gotovina ali ki se lahko v enem letu proda proti gotovini. Vrednost svojih zalog USDC obravnava kot finančni instrument. To pomeni, da se ocenjujejo po nadaljnjih stroških pridobivanja - vrednost se sčasoma odpiše.

Ta pristop je podoben temu, kako skupina za analizo podatkov Palantir obravnava zlato, ki ga je kupila kot varnost proti koncu sveta. Skupina je avgusta objavila, da bo kupila 100 -unzen zlate palice v vrednosti 50 milijonov dolarjev. Palantir je sprva zabeležil zlato po stroških pridobitve in načrtuje, da ga bo v vsakem obdobju ponovno ocenil za nižjo pridobitev ali tržno vrednost.

Pri knjigovodstvu bi lahko bilo bolj zapletenih izzivov. Na primer, vzemite vroči trg za NFT ali ne zabavno. Kako naj podjetja beležijo NFT v svojih knjigah? David Larsen, specialist za alternativne sisteme pri Krollu, mi je dejal, da je za NFT še vedno zelo malo sekundarnega trga. Kako bodo torej podjetja v ravnotežje pripeljala dolgočasnega APE NFT?