Krypto burzy a maloobchodní makléri súťaží o zákazníkov, zatiaľ čo náročná horlivosť je ubúdaná

Broker, ktorý ponúka obchodovanie s akciami a krypto burzy, ktoré predávajú digitálne tokeny, dosahujú vzájomný pokrok medzi zákazníkmi, keď vášeň, ktorý maloobchodný objem riadil na trhu.

Obe skupiny, ktoré slúžia normálnym investorom ako cieľom nákupu a predaja populárnych aktív, dodržiavajú najatraktívnejšie oblasti trhov svojich konkurentov, aby pôsobili proti chladu, čo bolo spôsobené tohtoročnými poklesmi akcií a trhov s kryptoma.

Silný nárast obchodu s akciami a kryptomenami v rámci investorov „Hat-A-Go“ v minulom roku spôsobil silný, ale prchavý rozmach v maklérových domoch s vysokými objemmi obchodovania a rekordných nových registrácií zákazníkov.

Inflácia a rastúce úrokové sadzby naparovali nadšenie investorov. Podľa analýzy makléra Chooser sa počet obchodov umiestnených v tradičných amerických maklérov v prvom štvrťroku 2022 rozpadol o 32 percent v porovnaní s predchádzajúcim rokom.

[

Crypto Exchange FTX sa začne obchodovaním s akciami tento rok a doplní svoju stratégiu nákupom vloženého domu na čistenie finančných akcií a zbytočnou účasťou na regulovanej burze cenných papierov IES. Bitpanda, jedna z najväčších burzových burz v Európe, už mala nákup akcií a ETF.

Sam Bankman-Fried, tridsaťročný zakladateľ FTX, tiež vážne premýšľal o ambicióznom cieli: nákup makléra MEMESTOCK Robinhood, aby posunul tlak svojej spoločnosti vpred, podľa osôb, ktoré sú oboznámené s touto záležitosťou. V máji zaplatil 648 miliónov dolárov za osobnú účasť vo výške 7,6 percenta v Robinhood, ktorý spoluzakladal 35-ročný Vlad Tenev. Podľa FTX sa nevykonali žiadne formálne rozhovory o fúziách a akvizíciách.

„Mnoho ľudí, ktorí chcú investovať do Crypto, tiež chce investovať do akcií.

Po nákupe spoločností povedal, že „silné značky a základne používateľov“ alebo „veľa .. skúsenosti s určitými licenčnými oblasťami, v ktorých nemáme toľko základných znalostí“.

Na druhej strane sa maloobchodní makléri snažia zostať konkurencieschopní a vyhrať nových používateľov na trhu, na ktorom sú provízie za obchodovanie s akciami nula.

Robinhood sa začal v roku 2018 s krypto obchodom, zatiaľ čo interaktívnych maklérov, ktorí sa zaoberali asi 9 percentami objemu opcií v USA, oznámilo plány vstúpiť do kryptore. Public.com umožňuje používateľom konať akcie aj krypto.

V máji Fund Manager Fidelity oznámil, že umožní investorom zahrnúť kryptomeny do svojich portfólií do dôchodkových plánov 401 (k). Okrem tvorcov trhu virtu Financial a Citadel Securities, Fidelity a Charles Schwab tiež budujú obchodnú platformu pre kryptomeny. „Veľmi rýchlo vyplivíme nové veci,“ povedal Steve Quirk, nový hlavný maklérsky úradník spoločnosti Robinhood.

Manažéri maloobchodných maklérov vidia príležitosť vstúpiť na trh Cryptoma predtým, ako zákonodarca USA definuje pravidlá obchodovania s digitálnymi aktívami.

„Ak orgány dohľadu zverejnia niektoré pravidlá, bude príliš neskoro na to, aby sme sa zúčastnili správnym spôsobom, aby sme sa zúčastnili [Crypto],“ povedal Thomas Peterffy, predseda interaktívnych maklérov. „Je lepšie byť už na trhoch a prispôsobiť sa predpisom.

Ale obe strany čelia prekážkam na dosiahnutie prielomu na druhom trhu.

Nemusí byť ľahké preniesť technológiu, ktorá bola vyvinutá pre krypto obchod na existujúce akciové platformy. „Ak spoločnosti chcú teraz ponúknuť Crypto, majú obrovský problém. Ak si ho postavíte sami, budete mať produkt, ktorý je ako rok 2017,“ povedal Eric Demuth, CO -Founder a CEO z Bitpandy.

Trh pre súkromnú taktiku v USA sa tiež mení, pretože sa mení hospodársky rámec pre obchodné modely.

Obchodný model maloobchodných maklérov kontroluje regulačné orgány, najmä pokiaľ ide o prax platobného toku za objednávky. Sprostredkovatelia ako Schwab a Robinhood predávajú svojich zákazníkov príkazy sprostredkovateľom, ako sú Citadel Securities a Virtu-a zarobili v minulom roku platby za svoje objednávky viac ako 3,8 miliárd dolárov.

FTX už uviedla, že ak začne obchodovanie s akciami, nebude predávať svoju objednávku výrobcovi trhu a že ziskovosť nie je hlavným problémom.

Bankman-Fried tvrdí, že maklérsky priemysel je zrelý na konsolidáciu. „Majú tisíce mobilných maklérov, z ktorých väčšina nerobí nič iné ako poskytnúť mobilnú aplikáciu, ktorá vytvára spojenie s platbou za tok objednávky,“ uviedol.

Zároveň sa úrokové sadzby zvýšili na najvyššiu úroveň viac ako desať rokov, čo umožňuje maklérom zbierať úroky a dosahovať príjem z veľkých účtov. To prispelo k odškodneniu za pokles v prípade výnosov z obchodovania.

Môže to uprednostňovať väčšie zavedené spoločnosti, ktoré majú veľkú a zavedenú zákaznícku základňu.

„Veľkí makléri, v ktorých majú zákazníci veľa peňazí, konkrétne Schwab a interaktívnych maklérov, majú značný predajný potenciál,“ uviedol Rich Repetto, analytik spoločnosti Piper Sandler.

Viac ako 45 percent príjmu spoločnosti Schwab pochádza z úrokov z aktív zákazníkov, čo sa odvtedy zvýšilo, pretože príjmy z obchodu sa spomalili. Naopak, podľa údajov z prvého štvrťroka bolo 73 percent príjmov z Robinhood viazaných na obchod a iba 18 percent pochádza z úrokových príjmov na zákazníckych účtoch.

S cieľom ilustrovať úsilie Robinhood o zvýšenie účtovných stánkov, skupina v júni informovala zákazníka, že im vzdá až 800 dolárov na prenos svojich aktív na platformu, a ich náhradu od ostatných maklérov až o 75 dolárov.

Aj keď predaj Robinhood na účet klesol na 53 dolárov za účet, analytici zistili, že to nemôže byť atraktívne kvôli svojej ziskovosti, ale skôr ako technologická spoločnosť vzhľadom na jej elegantnú používateľskú skúsenosť a úspešné nastupovanie zákazníkov. Veľká ponuka sa môže ukázať ako neodolateľná.

"Ak existuje veľký hráč, ktorý je bohatý na hotovosť, skočí na trh.