V tomto sloupci jsem minulý týden spekuloval o tom, jak by volatilita akciových trhů mohla vyděsit mladší investory. Komentáře čtenářů však mezi 20 a 30 však požadovaly odpovědi na další investiční dilema.
„Mohl by někdo odpovědět, jak koupit mladé lidi na světě a zachránit dům a ušetřit na důchod?“ Zeptal se 22letý Scott Wijayatilake.
Vybraný desítkami dalších čtenářů jako „nejvyšší komentáře“, nastínil, stejně jako jeho generace s obrovskými studentskými dluhy, vyššími daněmi a finanční bublinou, která tlačila ceny nemovitostí mimo dosah a řídila hodnocení vlastního kapitálu na směšně drahou úroveň.
Přidejte pomalý růst mezd a zvyšuje globální inflaci a Scott se obává, že tradiční portfolio 60: 40, rozdělených do akcií a dluhopisů, již nebude stačit: „Jak můžete vytvořit něco s tak nízkými výnosy, které jsou podobné aktivům?“
Pro mnoho mladých investorů bylo odpovědí spoléhat na více rizikových systémů.
Podle vyšetřování Úřadu pro finanční chování tento týden koupilo během pandemie více než milion dospělých ve Velké Británii, jako je krypto.
S ohledem na omezené investice a rostoucí ceny aktiv můžete rozpoznat přitažlivost spoléhání se na riziková aktiva v naději, že praskne jackpot.
Crypto, peer-to-peer a používání obchodních aplikací a rozprostřených ložnic, které mají být v krátké době na akciích a devizová destina, jsou blíže k hazardu než při investování, ale s ohledem na výnosy z chodců se mladí lidé snaží vzít „všechno nebo“.
Dokonce i ti, kteří investují více tradičně, se pohybují nahoru na křivku rizika. Michael, komentátor FT ve dvacátých letech, strávil posledních 18 měsíců na vybudování portfolia založeného na technologii. Nejprve to šlo dobře, ale v posledních několika měsících trpělo: „Koupil jsem si pár poklesy, ale poklesy přišly znovu a znovu.“
Také zde byl jeho dva cíle ztěžován dlouhodobým pohledem na to, aby investoval jak pro vklad a odchod do důchodu (všimněte si, že průměrný počáteční vklad kupujícího je nyní přes 57 000 GBP a je více než dvakrát vyšší než v Londýně). .
Místo investování do nemovitostí i odchodu do důchodu si mnoho mladých profesionálů vybere cíl. Rozhodnutí o tom, které priority by měly být stanoveny, je obtížné
Rizická strategie, ale doba trvání úspory umožňuje doručit hotovost do rostoucí inflace. Vláda mlčky propaguje tuto cestu s celoživotním ISA, která nabízí 25 % bonus za ušetřené nebo peníze investované do prvního majetku (věnujte pozornost hornímu limitu cen nemovitostí 450 000 GBP).
Místo investování do nemovitostí i odchodu do důchodu si mnoho mladých profesionálů vybere cíl. Je obtížné rozhodnout, které priority by měly být stanoveny, ale alespoň mají na výběr. Pro mnoho mladých pracovníků s nižšími příjmy to nemusí být žádný z nich, protože životní náklady se stále snižují.
Nejnovější rozhodnutí zmrazit prahovou hodnotu splácení pro studentské půjčky na 27 GBP bude absolventi kromě nárůstu sociálního zabezpečení stát dalších 110 GBP ročně v Anglii a Walesu.
Nebylo úředníkům žádné slovo o tom, kdy by mohlo být spojení s příjmem obnoveno. Vzhledem k fungování systému nebude odhadované tři čtvrtiny absolventů univerzit nikdy zcela splatit své dluhy. Místo toho zaplatíte další daň ve výši 9 procent za vše, co vyděláváte nad prahem po dobu 30 let, dokud nebudou vaše půjčky odepsány.
Pro absolventy, kteří jsou daňoví poplatníci nemovitostí, každá libra, kterou vyděláváte nad tímto zmrazeným prahem od dubna, bude zdaněna 42,25 procenta (daň z příjmu 20 pencí, sociální zabezpečení 13,25 pencí a dalších 9 pencí za splácení půjčky).
Pro ty, kteří si mohou dovolit dostat se k vůdcům nemovitostí (nejvíce s rodičovskou pomocí), je vzestup 40leté hypotéky další změnou generace.
Mattcan, čtenář FT na začátku 30, přiznal, že odstřelil návraty indexových sledovačů v jeho ISA a použil je k přeplacení úvěru na obytné budovy. Kritizoval tuto strategii bez rizika, ale nárůst úrokových sazeb nám tento týden připomíná, že éra levných peněz nemůže trvat věčně.
Zákon o finančním žonglování je dále obtížné vysokými náklady na zřízení rodiny (všimněte si, že polovina žen v Anglii a Walesu nemá děti ve věku 30 let).
Ft Reader Tench považuje za nemožné zachránit cokoli, protože má děti: „Poplatky za denní péči spotřebovávají většinu dostupných/investovatelných příjmů. Náš odchod do důchodu se zdá být směšný sen.“
Nedávné výsledky výzkumu Institutu pro fiskální studie vyvolávají naději a naznačují, že ti, kteří snižují ustanovení o odchodu do důchodu ve svých 30 letech, ale přispívají 15 až 25 procenty platu ve svých 40 a 50 letech, by mohli dosáhnout stejného výsledku.
Šťavnatý součet, ale důvody IFS pro vyšší platy a pokles nákladů na péči o děti to umožňují. Vzhledem k tomu, že po 30 letech jsou po 30 letech odepsány dluhy na studii, mohli by být absolventi univerzit na začátku 50. let, aby místo toho ušetřili 9 procent svého platu v důchodu.
Neustálé fumbling v předpisech o důchodu a systému Bafög však pro mladé lidi nemožné plánovat bezpečnost plánování.
Neexistuje žádná záruka, že limit 30. výročí nebude v budoucnu prodloužen. Kromě toho se čtenáři, kteří se zabývají noční můrou ročního snižování příspěvku (které postupně snižují to, co lepší výdělečnici mohou ušetřit pro důchod, se postupně snižují ze 40 000 GBP ročně), nad myšlenkou zvýšit jejich příspěvky v pozdějším životě.
a pokud jsou příspěvky zaměstnavatele k ustanovení o starém věku velkorysejší než základní hodnoty předpokládané ve studii IFS, můžete se přehnat, pokud necháte tyto peníze na stole. Nezapomeňte, že důchody jsou cenným zdrojem daňové úlevy - a to také zahrnuje „postgraduální daň“ studentských půjček.
V tuto chvíli odstraní všechny své půjčky na studium do 30 let pouze ti nejlepší výdělek. Absolventi s nižšími příjmy, kteří se věnují přestávce na kariéru nebo pracovní část - čas, zatímco zakládají rodinu, dělají to mnohem méně často - a IF pro vás je důležitým bodem.
Pokud váš zaměstnavatel nabízí předpisy „Vydání platu“, máte další motivaci ušetřit v důchodu. Vzhledem k tomu, že to vede ke snížení vašeho hrubého příjmu, je také snížena částka, která je omezena těmito 9 procenty splácení studentské půjčky. Podle slov IFS je to „analogické snižování celé celoživotní daňové povinnosti“.
Jak užitečné, jak tyto návrhy pro některé mladé čtenáře mohou být, větší rostoucí mezera mezi generacemi znamená pro většinu z nich, že spojuje okraje - ale tento typ „vyrovnávání“ není na politické agendě.
Poslední slovo nechávám 22letému Scottovi. "Doufám, že mladí lidé prostě doufají v odkaz nebo na to prostě nemysli? Vsadím se na druhé."
Claer Barrett je editorem spotřebitele ft: claer.barrett@ft.com ; Twitter ;; Instagram @Clearb
