DEX-määrien ja ETH-hintojen välinen korrelaatio: potentiaalinen indikaattori kauppiaille ja arvio Ethereumin hinnan tulevasta suunnasta

DEX-määrien ja ETH-hintojen välinen korrelaatio: potentiaalinen indikaattori kauppiaille ja arvio Ethereumin hinnan tulevasta suunnasta

Ethereum (ETH) -markkinat ovat osoittaneet merkittävää epävakautta viime kuukausina, minkä vuoksi kauppiaiden on vaikea arvioida hintatoimia tarkasti. Tätä haastetta ovat lisänneet Ethereum-verkoston jatkuva kehitys ja päivitykset.

CryptoQuantin tuoreet tiedot paljastavat kuitenkin mielenkiintoisen havainnon: Ethereumin hajautetuissa pörsseissä (DEX) myytyjen volyymien ja kryptovaluutan hintaliikkeiden välillä on havaittu huomattava korrelaatio. Tämä korrelaatio viittaa siihen, että DEX-volyymi voi toimia lisäindikaattorina kauppiaille ja tarjota arvokkaita oivalluksia Ethereumin hinnan tulevan suunnan mittaamiseen.

Tammikuusta lähtien ETH-tapahtumien määrä DEX-alustoilla on kasvanut tasaisesti. Kaupankäyntivolyymit saavuttivat huippunsa maaliskuussa, kun SEC määräsi sanktioita keskitetyille pörsseille, minkä seurauksena ETH:n hinta nousi. Sen jälkeen DEX-volyymi kuitenkin laski jatkuvasti. Tätä laskua voidaan pitää laskevana signaalina. On kuitenkin tärkeää huomata, että vaikka DEX-kaupankäynnin määrän ja ETH-hinnan välillä on suhde, se ei välttämättä tarkoita suoraa syy-yhteyttä. ETH:n hintaan vaikuttavat myös muut tekijät kuin kaupankäyntivolyymit.

Näistä tekijöistä huolimatta kauppiaat ovat edelleen optimistisia ETH:n tulevaisuuden suhteen. Ethereumin osto-to-call -suhde on laskenut, mikä osoittaa, että markkinoiden ilmapiiri on muuttunut optimistisemmiksi. Put-to-cal -suhdetta käytetään optiokaupankäynnin arvioimiseen vertaamalla vaihdettujen myyntioptioiden määrää (laskuvedot) vaihdettuihin osto-optioihin (nouseva vedot). Matala osto-to-cal -suhde tarkoittaa, että harvemmat kauppiaat tekevät laskevia vetoja ETH:ta vastaan.

Toinen syy kauppiaiden positiiviseen käyttäytymiseen voi olla laskeva implisiittinen volatiliteetti. Kun implisiittinen volatiliteetti pienenee, se tarkoittaa, että markkinaosapuolet odottavat vähemmän epävarmuutta tai pienempiä mahdollisia hintavaihteluita tulevaisuudessa. Kauppiaat ja sijoittajat tulkitsevat usein alhaisemman implisiittisen volatiliteetin signaaliksi pienemmästä riskistä tai rauhallisemmista markkinoista.

Yhteenvetona voidaan todeta, että DEX-määrien ja ETH-hintojen välinen korrelaatio sekä kauppiaiden nouseva käyttäytyminen osoittavat, että positiiviset näkymät säilyvät Ethereum-markkinoiden epävakaudesta ja epävarmuudesta huolimatta. Kauppiaat voivat käyttää DEX-kaupankäyntivolyymiä ja osto-to-call -suhdetta indikaattoreina arvioidakseen Ethereumin hintaliikkeitä. ETH:n tulevaisuuteen vaikuttavat kuitenkin myös muut tekijät, jotka on otettava huomioon.